Paul Mang:Guidewire首席创新官:21世纪风险管理的保险分析

Twitter图标
Facebook图标
链接edIn图标
播客

保险可能是“游入数据中”-但没有切实可行的见解,数据只是噪音。

Matthew赶上Guidewire首席创新官Paul Mang,探索创新,建模和解释数据的最新发展,以增进对风险的理解和管理。

现在收听以了解以下内容: 

  • 生物技术与保险之间的平行
  • 有意义的数据获取可行的见解
  • 管理网络风险的挑战
  • 通过Guidewire市场进行创新
  • 物联网和传感器的炒作与现实

如果您喜欢所听到的内容,请在使用的任何平台上给我们留下评论,或联系 Matthew Grant在LinkedIn上。

注册我们的时事通讯 每个星期三早晨都能欣赏世界的新鲜风景。

面向21世纪风险管理的保险分析-播客110亮点

马修:保罗,您能从细分客户的Guidewire Analytics价值主张开始吗?  

保罗:我们有一个三部分的价值主张。一部分围绕数据,使内部和外部数据更具可操作性。第二部分是“嵌入式分析”,以打破交易处理和运营之间的障碍。我们有一种“制造感觉”的方法-使用模型来解释非常混乱的数据。第三是我们的数据监听引擎。随着世界的变化和数字化的发展,企业和家庭丢弃了大量数据元素,而数据监听引擎使我们可以看到这一点。这是一种不同的承销方式,我们可以应对网络等新风险。 

另一部分是Guidewire致力于推动理解和管理风险的艺术。我们拥有一个包括Guidewire市场的创新模型,该模型使我们能够与有趣的初创公司或更广泛的生态系统中的其他公司合作,不仅针对Guidewire,而且代表客户。我非常热衷于与企业家合作,我们始终愿意与有兴趣了解风险并帮助管理风险的任何人交谈。 

马修:看看您参与过的所有公司,是什么促使您踏上了保险业?

保罗:我对具有工程背景的技术非常感兴趣,而且对使用技术的企业创新也很感兴趣。早在70年代和80年代,重大的新技术就是生物技术,它正在改变当时以化学为基础的制药行业。与保险有一些相似之处;当时,生物技术威胁要推翻以化学为基础的制药业老兵。

马修:回顾当时和现在的生物技术承诺,它是否兑现了这一承诺? 

保罗:生物技术对医学,治疗,疫苗和治疗方法产生了巨大影响,并推动了科学的发展。这导致了投资者的涌入,生物技术成为了现代风险投资行业的加速器,因为资金正被注入到小实体中。当时的故事是,这个传统的19世纪产业将逐渐消失,并且将出现一批新的公司。它的发展还不完全如此。 

保险有很多相似之处,我对Guidewire的Marketplace想法感到兴奋,这是对它的认可。它不会像所有的小公司都枯萎而大公司逐渐做得那样简单,也不会是一场革命,但它会介于两者之间。 

马修(Matthew):您提到了有意义的数据理解,这是一个非常有趣的概念。当人们使用大数据一词并庆祝其中存在的所有数据时,这很好,但这只是旅程的开始,数据必须提供可行的见解。您能给我们一个例子,说明保险公司在哪里消除噪音并理解数据吗? 

Paul: Sense-making as I described it has more to do with modelling and interpreting data. This industry is essentially swimming in data, with significantly different databases and units around the globe. We need to bring that together as a data engineering task, but even after that, the real challenge is how do we interpret the data so we understand it? Can we model it at scale? At Guidewire, we'我们不仅提供了一次性建模和一次性建模的方法,而且还提供了一个解释数据并对其进行大规模建模的平台。实际上,我们'重新移动到那个'更聪明,它's more proactive if it does some of the work for us, as a human would do. It just accelerates things. 

最好的例子就是网络,它本质上是数据密集型的。它涉及对数据的访问,数据的控制和管理,事件前缓解和事件后恢复。所有这些都涉及很多建模和解释。 

创办公司的企业家知道,有见识只是成功的一半。仅仅说某事具有更大的风险有各种各样的含义。传统上,竞争动力并不属于我们所认为的感觉制造的一部分,但它是采取行动和创造价值的重要组成部分。

马修:有一个广为流传的数字:到2020年,网络保费将达到200亿美元,但实际上,这一数字接近60亿美元。网络不是人们最初期望的那样重要吗?

保罗:任何人都很难断定网络风险确实不存在。小型企业主知道,有些事情可能会将它们锁定在系统之外,而供应链非常复杂的大型公司正在投入大量资金来保护它们。 

The real question is, can we as a sector understand it enough to provide risk management? It is hard to do. We don'没有关于此现象的正确历史数据。有一个有敌意的对手,其行为与洪水或暴风雪截然不同,范围广泛。它's surprising that anyone was predicting it would grow that quickly. 

We'即将发布有关网络神话的白皮书。确实存在挑战,而且仍然是挑战,但神话是我们可以't make progress.

马修:您看到Guidewire可以解决的网络以外的无形风险吗? 

保罗:保险只有在保险公司能够理解造成风险敞口的经济活动以及价值波动的基础上才能发挥作用。然后,他们需要进行分析以应用资本。 

如果我们看一下Covid-19和业务中断所发生的情况,那么餐厅就需要在没有人身伤害的情况下访问某些东西,因此断开了连接。如果我们不能作为一个部门共同解决这个问题,那么我们将成为社会中较小的一部分,并且将变得不那么重要。

Cyber is the tip of the spear and we've learned a lot. We'在研究责任线和其他可以使用这种行为分析方法的领域。声誉数据和知识产权使公司能够获得创造价值的机会,这就是保险业的未来。我们将为此提供模型,我们需要使用不同的建模技术来理解如何解释它们。我们're heading in the right direction and putting our investments in the right place.

Matthew:关于物联网和传感器为保险公司带来的好处,已经进行了很多讨论,但是对于组织而言,很难将该技术付诸实践。行业如何向前发展? 

保罗:这是诺言和炒作超越现实的经典案例。车载的早期远程信息处理设备非常昂贵,并且对于谁拥有数据存在各种担忧。此外,如果我们看看传感器的实际含义是什么,即传感器传来的运营数据,那么大多数保险公司都不容易使用这些数据。

我们正在推动的概念之一是连续数字承保的想法。这意味着,作为一个行业,我们将不再进行每六个月或每十二个月一次的承保和评级,而只有在传感器的未来才有可能继续承保。

The starting point is using the data in sensors already on the internet. Search engines are combing through the internet, they'不要将设备放在我们的PC或iPhone中,但是他们对什么东西了解很多's going on in the world. Putting sensors in software and having software code speak to us, having hardware speak to us through proprietary mechanisms, will be the start of the IoT sensor era in insurance.

马修:根据您在保险业内部和外部的经验,建立适合现有工作流程的技术与做一些真正不同的事情之间的平衡和成功的可能性是什么? 

Paul: We need to provide smarter inputs and insights into the current workflow to help with accelerating and lowering the cost of what we have. In the traditional ‘pave the cowpath’ approach, the path is cobbled together with stone and we could put asphalt on to make it a little better. In parallel, we could put a superhighway right next to it. It'在完全不同的基础架构上。一直走下去's bigger, but the challenge is that it takes a lot of work from many different sources.

这就是我对Guidewire Marketplace感到非常兴奋的原因,因为它几乎允许采用众包方法进行创新。有一些点解决方案可以帮助在当前工作流程中实现操作,或者有新的来源可以承保不同的商业智能工具。

One of the major challenges of insurance today is scale. What'某条线赚钱所需的最小规模?现在,它'可以说很高。现有保险公司有很多利基机会必须放弃,因为他们没有'达到某个报价的最小标度。那里'企业家有大量机会投入时间,精力和资源来创建可改善当前工作流程的解决方案。一世'd be excited to talk to anyone who is thinking about what the superhighway is that brings capital and exposures together in an efficient way. 

Matthew: Is there anything we haven't covered that you'希望带给人们's attention?

Paul: One of the things getting us excited at Guidewire, if we look broadly across industries, is this idea of ESG (environmental, social and governance). For investors who have a particular strategy to invest a particular way, there'一种了解谁的标准化方法'遵循某些准则。那里'现在大约有一吨的需求。 S的收益电话的40%&今年的P 500公司已经对多样性和包容性进行了一些讨论。这是ESG的要素之一。

保险公司的技术合作伙伴在这里可以做什么?事实证明,我们的Cyence工具可帮助解决数据卫生和数据治理等问题。了解网络威胁是用于了解ESG标准的因素之一。 

我们正在与S合作&P who'我们提出了一个ESG评级系统,'现在在市场上。 ESG评级系统的想法令人着迷。它'为了与社会息息相关,我们必须开发工具并了解与了解这一现象有关的数据。一世'我为我们感到兴奋're doing with carriers and insurers around the world, but also with other entities that are looking at data in this way.

马修:谢谢保罗,对于想了解有关Guidewire市场的更多信息的人,我们与您的同事尼尔·贝特里奇(Neil Betteridge)进行了交流,可以对其进行回顾。 这里.

持续专业发展-学习目标

InsTech London通过了认证 特许保险学会(CII)。通过收听InsTech London播客,或阅读随附的成绩单,您最多可以要求0.5 CPD小时获得CII成员CPD计划。

完成 InsTech伦敦播客反馈调查 要求您的CPD时间。